S&P500

การทบทวนตลาดเมื่อวันที่ 11 มีนาคม

ตลาดหุ้นสหรัฐเผชิญกับการร่วงลงอย่างหนัก สูญเสียเงิน 4 ล้านล้านดอลลาร์ แต่เกมยังไม่จบแค่นี้

การแสดงผลของดัชนีชี้วัดหุ้นในวันจันทร์:

• Dow: -2.1%
• NASDAQ: -4%
• S&P 500: -2.7%
• S&P 500 ซื้อขายที่ 5,614 (ช่วง: 5,400 – 6,000)

ตลาดหุ้นเปิดสัปดาห์ใหม่ด้วยการร่วงลงอย่างรุนแรงหลังการฟื้นตัวในวันศุกร์ ปัจจัยทางเทคนิคมีบทบาทสำคัญ เนื่องจาก Nasdaq Composite (-4.0%) ร่วงลงสู่แดนปรับฐานมากขึ้น (ต่ำกว่าระดับสูงสุด 10%) และ S&P 500 (-2.7%) ตกลงต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 200 วันอีกครั้ง (5,734) นี่เป็นครั้งแรกที่ดัชนีปิดต่ำกว่าระดับสำคัญนี้นับตั้งแต่พฤศจิกายนปี 2023 ขณะนี้ต่ำกว่าระดับสูงสุดตลอดกาล 8.7%

อีกเหตุผลหลักสำหรับการขายออกคือความกังวลที่เพิ่มขึ้นเกี่ยวกับการเติบโตทางเศรษฐกิจ หลังจากประธานาธิบดีทรัมป์กล่าวในบทสัมภาษณ์ช่วงสุดสัปดาห์ว่าเศรษฐกิจกำลังอยู่ใน "ช่วงปรับเปลี่ยน" พร้อมกับปฏิเสธที่จะตอบโดยตรงว่าเศรษฐกิจระดับชาติอาจเข้าสู่ภาวะถดถอยได้หรือไม่

การขายออกของหุ้นขนาดใหญ่ยังเพิ่มความสูญเสียโดยรวม Tesla (TSLA 222.15, -40.52, -15.4%) ร่วง 15% หลังจาก Bloomberg รายงานปัญหาการขายในจีน และ UBS ลดราคาเป้าหมายจาก $259 เป็น $225 Tesla สูญเสียมาแล้ว 53.7% จากราคาปิดสูงสุดที่ $479 เมื่อวันที่ 17 ธันวาคม

NVIDIA (NVDA 106.98, -5.71, -5.1%), Microsoft (MSFT 380.16, -13.15, -3.3%), และ Apple (AAPL 227.48, -11.59, -4.9%) ก็เป็นหนึ่งในผู้สูญเสียรายใหญ่ของบริษัทยักษ์เทคโนโลยี การเคลื่อนไหวราคาที่น่าผิดหวังเองกลายเป็นตัวเร่งปฏิกิริยาเพิ่มเติมสำหรับการขายออกมากขึ้น

S&P 500 9 ใน 11 ภาคปิดลดลง ขณะที่ S&P 500 น้ำหนักเท่ากันลดลง 1.4% อย่างไรก็ตาม หุ้นบางตัวกลับหลีกเลี่ยงแรงขายออกเนื่องมาจากตัวกระตุ้นพิเศษ Redfin (RDFN 9.77, +3.95, +67.9%) พุ่งขึ้นหลังมีข่าวว่า Rocket Companies (RKT 13.35, -2.42, -15.4%) กำลังเข้าซื้อ RDFN ในดีลสลับหุ้นที่ราคา $12.50 ต่อหุ้น บริษัท Expand Energy (EXE 99.09, +3.06, +3.2%) ก็ทำผลงานได้ดีกว่า หลังจากมีประกาศเมื่อค่ำวันศุกร์ว่าบริษัทจะเข้ามาแทนที่ FMC Corp. (FMC 41.58, +0.29, +0.7%) ใน S&P 500 โดยมีผลก่อนตลาดเปิดวันจันทร์ที่ 24 มีนาคม

ตราสารหนี้รัฐบาลสหรัฐดีดตัวขึ้นท่ามกลางการขายหุ้น

ตราสารหนี้รัฐบาลสหรัฐมีความต้องการสูงในฐานะที่เป็นสถานที่ปลอดภัยท่ามกลางการล่มสลายของตลาดสะท้อนถึงความกังวลทางเศรษฐกิจที่เพิ่มขึ้น

การดีดตัวของตราสารหนี้ทำให้ผลตอบแทน 2 ปีลงต่ำสุดตั้งแต่ต้นตุลาคม ขณะที่ผลตอบแทน 10 ปีกลับต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 200 วัน (4.234%)

ปฏิทินเศรษฐกิจของสหรัฐว่างในวันจันทร์

ผลการดำเนินงานตลาดตั้งแต่ต้นปี:

• ผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาล 10 ปีลดลง 10 จุดเป็น 4.21%
• ผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาล 2 ปีลดลง 10 จุดเป็น 3.90%
• ดัชนีเฉลี่ยอุตสาหกรรมดาวโจนส์: -1.5%
• S&P 500: -4.5%
• S&P Midcap 400: -6.4%
• Nasdaq Composite: -9.5%
• Russell 2000: -9.5%

สำหรับวันอังคาร ผู้ค้าเฝ้าคอยข้อมูลเศรษฐกิจของสหรัฐ:

• 06:00 น. ET: ดัชนีความเชื่อมั่นธุรกิจขนาดเล็ก NFIB (กุมภาพันธ์) (ครั้งก่อน: 102.8)
• 10:00 น. ET: งานว่าง JOLTS (มกราคม) (ครั้งก่อน: 7.6M)

อัพเดตตลาดพลังงาน

น้ำมัน Brent มีการซื้อขายที่ราคา $69.40 ต่อบาร์เรล ราคาน้ำมันยังคงถูกกดดันจากการล่มสลายตลาดสหรัฐและความกังวลทางเศรษฐกิจ อย่างไรก็ตามที่น่าสนใจคือ ถึงแม้ว่าตลาดจะผันผวน แต่น้ำมันยังคงทรงตัวและไม่ได้ประสบการลดลงอย่างมีนัยสำคัญ โดยได้รับการสนับสนุนที่แข็งแกร่งที่ $69

สรุป

สิ่งที่เรากำลังเห็นในตลาดหุ้นสหรัฐนี้ดูเหมือนว่าจะเป็นการปรับฐานที่แข็งแกร่ง แต่ไม่เป็นอย่างไรในตอนนี้ เศรษฐกิจสหรัฐยังคงแข็งแกร่ง ดัชนี ISM Services สำหรับเดือนกุมภาพันธ์อยู่เหนือความคาดหมาย ซึ่งเป็นสิ่งสำคัญเนื่องจากบริการคิดเป็น 65% ของเศรษฐกิจสหรัฐ ในขณะเดียวกัน อัตราการว่างงานยังคงต่ำ

ฉันเชื่อว่าจะมีการพุ่งขึ้นของตลาดที่แข็งแกร่งตามมา โดยมีเป้าหมายที่ S&P 500 ที่ 6,000 การถือครองระยะยาวใกล้กับจุดสนับสนุนสำคัญยังคงเป็นกลยุทธ์ที่เหมาะสม